Zonder krediet geen kredietcrisis

Als je de kranten leest in deze onrustige tijden, krijg je het idee dat ongeveer iedereen bedolven is onder torenhoge schulden. We hebben veel schulden met z’n allen, maar er zijn ook genoeg mensen die er weinig tot geen last van hebben. Vermoedelijk zijn dat met name de ouderen onder ons. Naar ik tenminste begrepen heb is het vooral de oudere generatie die niet gewend is om schulden te maken en dat ook niet wenst.

Het aflossen van schulden wordt vaak om fiscale redenen afgeraden. Eigen vermogen dat in box 3 kan renderen, wordt dan namelijk gebruikt om een hypotheekschuld in box 1 af te lossen. Het gevolg is dat je renteaftrek in box 1 misloopt en bovendien extra, laag belast, rendement in box 3 niet meer kunt maken. Als je het uitrekent, is het al gauw voordeliger om niet af te lossen.

Aflossen heeft ook nog gevolgen voor de zogenaamde bijleenregeling. Als u later, na een aanvankelijke aflossing, zou besluiten om het bedrag toch maar weer te gaan lenen, is de lening niet langer aan te merken als een eigenwoningschuld maar als een consumptieve lening. Het gevolg is dat de rente niet meer aftrekbaar is in box 1. De totale schuld dient u dan te splitsen in een eigenwoningschuld (box 1) en een consumptief deel (box 3). Het is dus van belang om goed na te gaan of aflossen wel verstandig is.

Toch zijn er omstandigheden denkbaar waarin aflossen voordeliger is dan het eigen vermogen op een spaarrekening laten staan. Deze vraag gaat in de toekomst mogelijk nog vaker spelen gelet op het feit dat het kabinet besloten heeft om het eigenwoningforfait voor de duurdere huizen flink te verhogen. Het hoe en waarom zit in het volgende.

Wanneer het bedrag aan aftrekbare rente lager is dan het eigenwoningforfait, verkrijgt u een aftrekpost ter grootte van het bedrag dat dan nog resteert. Stel bijvoorbeeld dat u een bijtelling voor de waarde van uw huis heeft van € 2.750. U heeft nog een resterende hypotheekschuld van € 50.000 waarover u 5,1% rente betaalt. De hypotheekrente op jaarbasis bedraagt € 2.550. U heeft een bijtelling per saldo van € 200. Voor dat bedrag krijgt u een speciale aftrek van € 200, zodat u effectief geen belasting betaalt over uw woonhuis.

Stel nu echter dat u nog een bedrag aan spaargeld heeft waarover u een lage rentevergoeding ontvangt. Het is dan een kwestie van rekenen, maar de kans bestaat dat het voordeliger uitpakt aangezien u niet langer gebonden bent aan de 5,1% rente die u over de hypotheekschuld ad € 50.000 kwijt bent. En de speciale aftrekpost in verband met de afwezigheid van een hypotheekschuld behoudt u en wordt door de aflossing zelfs even groot als het eigenwoningforfait.

Wanneer u ook een spaarbedrag ad € 50.000 laat renderen tegen 3%, raakt u na aftrek van de box-3-heffing (rekening houdend met de vrijstelling voor gehuwden) € 1.388 aan besteedbaar inkomen kwijt. U bent echter tevens verlost van een rentebetaling ad € 2.550 per jaar. Per saldo gaat u er dan € 2.550 -/- € 1.388 = € 1.162 per jaar op vóóruit. Zie hier het nut van aflossen, in dit geval althans. Zonder krediet heeft u in elk geval weinig last van een kredietcrisis.

Elmer Hogervorst
info@hogervorstadvies.nl
www.hogervorstadvies.nl
De informatie in deze column is geen professioneel beleggingsadvies of aanbeveling en evenmin als zodanig bedoeld. Uw reactie is welkom op info@hogervorstadvies.nl.
Elmer Hogervorst begeleidt vermogende particulieren. Als fiscaal-jurist heeft hij jarenlang prijswinnaars in de Staatsloterij gecoacht op het gebied van estate planning, financiële planning en beleggingen. In zijn eigen onderneming zijn dit nog altijd zijn voornaamste activiteiten. Daarnaast geeft hij trainingen met betrekking tot kuddediergedrag, de wereldeconomie en patroonherkenning.